寿险赔付率高的主要原因

：曾广受欢迎的万能险正在逐渐淡出市场。昨天记者从扬州平安人寿获悉，该公司从本月初停销一款少儿万能险——世纪赢家后，8月份还将停售另外一款智盈人生万能险。

记者从市保险行业协会获悉，不仅是扬州平安人寿，市区多家曾销售万能险的寿险公司现在都停止销售。业内人士指出，在行业内，平安人寿万能险收益率较高，随着平安人寿万能险停销后，将有更多的寿险公司万能险停销。

万能险收益率逐月走低

昨天，记者查阅平安人寿网站发现，停售的世纪赢家少儿万能险今年以来收益并不低，1月4.5%、2月4.38%、3月4.25%、4月的4.125%、5月4%。这个数据相对业内同行较高，很多寿险公司万能险结算利率在2.5%—3.85%之间。

去年，‘世纪赢家’收益率达到4.85%。据扬州平安人寿有关人士介绍。不过，从世纪赢家去年收益和今年逐月看，年化收益率呈现逐月下降的趋势。

从扬州寿险市场看，与风头正劲的分红险相比，万能险业务规模相对要小得多。

去年，扬州市区万能险保费才两个亿，而分红险达29亿以上。从今年1-5月保费收入上看，万能险保费收入达到1.8亿元。虽然看上去，比去年增长不少，但是很多保费是去年的续期保费，所以实际增长并不多。

股市低迷导致万能险失宠

万能险，全称是万能型储蓄类寿险产品。指的是可以任意支付保险费以及任意调整死亡保险金给付金额的人寿保险。

也就是说，客户除了支付某一个最低金额的第一期保险费以后，投保人可以在任何时间支付任何金额的保险费，并且任意提高或者降低死亡给付金额，只要保单积存的现金价值足够支付以后各期的成本和费用就可以了。

与投资连理险相比，万能险投资有保障，目前最低的是1.75%。但万能险是按月复利滚存计算，实际年利率高于表面利率。投资连理险虽然收益可能比较高，但是风险也较大。

但与分红险相比，万能险缴费更灵活，而且可以终身投保，而分红险有一定保险年限。

股市行情不好，固定收益类投资难以大幅提高投资收益。业内人士分析认为，这导致万能险收益不高，失宠市场。

据了解，保险公司万能险保费投资相对稳健，少量投入股市，大部分投资到国家重点工程、银行大额协议存款等渠道。

新会计准则导致万能险冷落

据了解，新会计准则的实施，也是导致万能险受冷的一个重要因素。

保监会规定，从6月份开始，保险行业推行新的会计准则，根据新准则，要求将保费划分为保费收入和保费存款两部分。其中保费存款主要是指万能险和投连险投资账户的收入，这一会计准则的变化将使整个行业的保费收入规模相应降低。

保费收入是保险公司实力和信誉的背书。业内人士介绍，如果保费收入偏低，可能背上偿付能力不足的嫌疑，而保险行业也习惯以保费规模排座次，如果保费收入降低，市场排名将受影响，所以保险公司放弃万能险也在情理之中。

对于保险公司来说，每隔一段时间就会就算一下保险赔付率。赔付率就是保险公司赔款支出与保费收入之间对比关系，这在一定程度上可以看出保险公司的经营情况。那么，我们今天就来看看保险赔付率计算的问题。
简单赔付率
1、计算公式
简单赔付率=（已决赔款+未决赔款）/保费收入*100%
2、公式含义
反映统计区间内赔款与保费收入的简单比例关系；能从一定程度上反映公司未来现金流动情况。

满期赔付率
1、计算公式
满期赔付率=承保年度生效保单项下的（已决赔款+未决赔款）/承保年度生效保单项下的满期保费*100%
2、公式含义
反映统计区间内已赚保费注④与其对应的赔款的匹配关系；是承保年度制满期赔付率。
历年制赔付率
1、计算公式
历年制赔付率=（当期已决赔款+期末未决赔款-期初未决赔款）/(当期保费收入-期末未满期保费+期初未满期保费)*100%
2、公式含义
反映统计区间内已赚保费与统计区间内发生的赔款之间的匹配关系；也叫事故年度制满期赔付率。
综合赔付率
1、计算公式
综合赔付率=（本年度已决赔款+净未决赔款准备金提转差+分保赔款支出-摊回分保赔款-追偿款收入）/（当期保费收入-分出保费+分入保费-未到期责任准备金提转差）*100%
2、公式含义
考虑再保因素影响后反映统计区间内已赚保费与赔款之间的匹配关系。

保险赔付率计算分为四种情况，具体的计算还需要一些准确的数据。保险赔付率可以用来衡量业务质量，进行承保管理和反映保险公司整体经营业绩，是保险公司衡量经营状况不可缺少的指标。