万能险只是一种投资型寿险

近期，多家险企将保险产品包装为高预期年化收益理财计划在网络平台销售，尽管在宣传中使用保本、历史预期年化收益等字眼，试图向银行理财产品靠拢，但记者查阅产品条款发现，所谓高预期年化收益理财计划实际上就是常见的万能险，与银行理财产品的5万元门槛相比，这些保险产品最低认购金额只有500元，投资期限从15天到1年不等。

其实，万能险只是一种投资型寿险，因为可灵活调整保费与保额、兼顾风险保障和投资功能，因此该险种有了万能险这个好名字。业内人士介绍说，万能险的投保人所交的保费除去初始费用、账户管理费等这些需交给保险公司的费用之外，剩余保费被分成两部分，一部分用于保险保障，另一部分用于投资。保险公司客服人员介绍说，万能险每个月都会公布一次结算预期年化利率，根据该预期年化利率计算当期预期年化收益，每个月都可能发生浮动，而投资者一次性缴纳保费后，先要扣除初始费用后才纳入投资账户，实际预期年化收益远低于其宣传的预期年化收益。

以某款在网上销售的万能险为例，宣传中的历史年化结算预期年化利率高达5.2%，但记者查看其产品说明也发现，如果一次性购买10万元该产品，扣除1%的初始费用1000元，剩余部分才进入投资账户，1年后的现金价值为10.41万元，以此计算其实际预期年化收益率只有4.1%。万能险并非万能，实际就是一种预期年化收益浮动的投资型保险产品。理财师李冬梅介绍说，投保人在1年内想要退保还要扣除5%的费用，万能险从投保一直到获得较高预期年化收益需要8至10年，因此不宜短线投资，比较适合主打长线理财且持有资金较大的长期投保者；尤其是老年人并不适合购买，千万不要仅看到表面高预期年化收益就盲目购买。